Концептуально-методические основы комплексной оценки эффективности региональной системы поддержки и развития малого предпринимательства в г. Москве

к.э.н., профессор, научный сотрудник Института экономики РАН

3. Качественная и количественная характеристика эффективности предпринимательской деятельности

3.1. Критерии и показатели оценки эффективности предпринимательской деятельности

В основе выработки мероприятий и направлений текущего и перспективного развития регионального предпринимательства (на городском и муниципальном /районном/ уровнях) должна находиться комплексная оценка эффективности этой деятельности, то есть экономических и социальных ее параметров в рамках народнохозяйственных.

Эффективность предпринимательства, как и эффективность любой экономической деятельности, зависит от соотношения результатов деятельности (эффекта) и затрат или примененных ресурсов.

При исследовании эффективности деятельности исходят из объема примененных ресурсов как живого, так и овеществленного труда. Примененные ресурсы при этом представляют собой одновременно и факторы эффективности деятельности, поэтому они являются носителями интенсивного начала и используются с учетом получения известных положительных результатов: увеличения производства продукции (работ, услуг, на единицу примененных ресурсов, повышения качества продукции (работ, услуг) и т.д.

Экономическая эффективность предпринимательства должна рассматриваться в органическом единстве со всей системой условий и факторов развития предпринимательства. Она является выражением одновременно результатов использования как более высокого качества труда и более продуктивных вещественных компонентов, так и более рационального их комбинирования. Полученный при этом дополнительный экономический эффект можно рассматривать как результат положительного влияния факторов управления (менеджмента). Народнохозяйственный (государственный) подход к определению эффективности учитывает не только уровень затрат в ходе осуществления предпринимательской деятельности, но и дополнительные затраты, связанные с удовлетворением социальных запросов работающих, которые, кстати, постоянно возрастают.

Социальные факторы играют все более возрастающую роль в определении критериев эффективности предпринимательства.

Вследствие сказанного следует различать эффективность предпринимательства, рассматриваемую в широком смысле (на общегосударственном, региональном уровнях) - в рамках внешней предпринимательской среды и решения социальных проблем; и в узком смысле - эффективность собственного предпринимательства - в рамках внутренней предпринимательской среды (на уровне определенных видов предпринимательства - организаций /предприятий/).

Уровень динамики показателей эффективности предпринимательства в широком смысле отличается от уровня и динамики эффективности конкретных видов предпринимательства. Сказывается при этом неполное совпадение общегосударственных (народнохозяйственных) и непосредственно «предпринимательских» интересов.

В самой общей форме требования к повышению эффективности предпринимательства могут быть определены: либо как достижение намеченных целей (результатов) при минимальных затратах; либо как достижение максимальных результатов при заданном уровне затрат.

На региональном, равно как и на федеральном уровнях, оценка эффективности предпринимательской деятельности, в частности и при принятии решений о государственной поддержке этой деятельности, осуществляется путем согласования интересов с ориентиром (приоритетным отношением) на общегосударственные (общерегиональне) интересы.

Оценка экономической эффективности предпринимательской деятельности осуществляется на основе единого народнохозяйственного критерия - максимизация роста прибыли, а также продукции (работ, услуг) по отношению с затратами или примененными ресурсами.

Для измерения экономической эффективности предпринимательской деятельности используется система обобщающих показателей и показателей использования труда, основных фондов, оборотных фондов, капитальных вложений, материальных ресурсов, показатели внедрения научно-технического прогресса.

В теории и практике различают эффективность: абсолютную и сравнительную, фактическую (текущую), расчетную (прогнозируемую). Различают еще экономическую, социальную и бюджетную эффективность - на основе соответствующих показателей измерения.

Абсолютная эффективность - это сравнение результатов, полученных в анализируемом периоде с затратами на их достижение. Ее называют еще коэффициентом экономической эффективности или рентабельностью. Обратная им величина - характеризует срок окупаемости затрат.

Сравнительная эффективность - это разность результатов, полученных в отчетном и базисном периодах. Обычно ее называют приростом (+), снижением (-) результатов эффективности. В качестве сравнительной эффективности может быть использован прирост (+), снижение (-) абсолютной эффективности.

Расчетная эффективность определяется на основе использования прогнозируемых (расчетных) результатов. Обычно ее называют перспективной (прогнозируемой) эффективностью.

Фактическая (текущая) эффективность определяется на основе результатов, реально полученных в отчетном (анализируемом) периоде.

В качестве сравнительных вариантов эффективности (с учетом вида предпринимательской деятельности) могут быть использованы следующие критерии: экономические показатели должны быть выше прежних по росту объемов продукции; по затратам на единицу продукции (услуг); по прибыли на единицу продукции и в целом; по оборачиваемости оборотных средств и окупаемости затрат (затраты/прибыль); по фондоотдаче; по фондоемкости и материалоемкости; по производительности труда; прирост производительности труда должен быть выше прироста фондовооруженности.

Информация, которая позволяет раскрывать хозяйственно-финансовые результаты деятельности субъектов предпринимательства, в частности и малого, которая служит основой методических подходов к оценке эффективности, к сожалению, крайне ограничена, а поэтому, кроме статистической и бухгалтерской отчетности, целесообразно использовать проведение единовременных обследований и отчеты (информацию) хозяйствующих субъектов. Информация должна позволять оценивать:

• масштабы производственной деятельности (работ, услуг);
• производственную структуру по всем видам предпринимательской деятельности;
• ресурсный потенциал по всем видам ресурсов;
• размеры инвестиционной деятельности;
• основные экономические результаты;
• основные социальные показатели;
• поступление средств в местные бюджеты.

Оценка эффективности регионального предпринимательств производится по совокупности частных показателей, раскрывающих сущность цели (критерии). При этом перечень показателей не должен быть громоздким (чрезмерно большим), но каждый из них должен характеризоваться весомостью, доступностью и достоверностью с учетом полученной информационной базы.

В результате можно рекомендовать такую исходную информацию для характеристики:

производственной структуры:

• производство продукции в целом и по видам в стоимостном выражении (без НДС и акцизов) и в натуральном выражении;
• производство отдельных видов продукции в % от общего объема.

Эти показатели характеризуют реструктуризацию производственной структуры в процентах от общего объема.

ресурсного потенциала:

• среднегодовая стоимость основных производственных фондов, млн. руб.;
• среднегодовые оборотные средства, млн. руб.;
• фонд оплаты труда, млн. руб.;

инвестиционной деятельности:

• инвестиции капитальные (строительство, расширение, реконструкция), млн. руб.;
• интеллектуальные инвестиции (вложение в подготовку кадров, НИОКР, лицензии), млн. руб.;
• финансовые инвестиции, млн. руб.;
• вложения в оборотные фонды и нематериальные активы, млн. руб.;

финансово-экономической деятельности:

• балансовая прибыль, млн. руб.;
• издержки производства и обращения, млн. руб.;

социального обеспечения:

• численность рабочих мест;
• среднегодовая численность работающих (без совместителей), чел.;
• среднегодовая оплата труда работающего, руб.;

взаимосвязь с формированием доходной части бюджета:

• размер налоговых платежей в бюджет разных уровней, млн. руб.;
• размер государственной поддержки предпринимательства, млн. руб.

Приведенные исходные данные необходимы для оценки эффективности регионального предпринимательства как в целом, так и по отдельным направлениям деятельности: промышленность, торговля, сельское хозяйство, бытовое обслуживание, НИОКР и др. и по муниципальным образованиям.

На основании указанных информационных данных для измерения экономической эффективности предпринимательской деятельности рассчитывается система показателей.

Система показателей оценки экономической, социальной, бюджетной эффективности и эффективности государственной поддержки регионального предпринимательства рекомендуется следующая:

• Рост произведенной продукции в стоимостном выражении (выполненных работ, оказанных услуг) в постоянных ценах на душу населения, в %;
• Производство продукции (работ, услуг) на 1 руб. затрат;
• Балансовая прибыль на 1 руб. затрат;
• Платежи в бюджет на 1 руб. затрат.

Относительная экономия:

а) основных производственных фондов;
б) материальных оборотных фондов;
в) материальных затрат (без амортизации);
г) фонда оплаты труда.

• Рентабельность (отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных и оборотных фондов, в %; то же прибыли к полным затратам, %; к объему производства (работ, услуг), %);
• Издержки производства и обращения на 1 руб. произведенной продукции.

Отдача от затрат государства на поддержку предпринимательства (в том числе малого) (отношение объема платежей в бюджеты всех уровней к объему затрат государственной поддержки; отношение прибыли к затратам на поддержку).

Показатели повышения эффективности использования основных фондов, оборотных средств, капитальных вложений и материальных затрат:

• фондоотдача - производство продукции (работ, услуг) на 1 руб. среднегодовой стоимости основных производственных фондов;
• фондовооруженность - отношение среднегодовой стоимости основных производственных фондов к численности работающих;
• производство продукции (работ, услуг) на 1 руб. среднегодовой стоимости оборотных производственных фондов;
• фондоемкость - отношение среднегодовой стоимости основных и оборотных производственных фондов к объему произведенной продукции;
• прирост основных и оборотных производственных фондов к приросту произведенной продукции (работ, услуг);
• оборачиваемость оборотных средств - отношение объема произведенной продукции (работ, услуг) к среднегодовому остатку оборотных средств;
• удельные капитальные вложения на 1 руб. прироста продукции (работ, услуг);
• срок окупаемости капитальных вложений - отношение капитальных вложений к прибыли;
• материалоемкость продукции - отношение материальных затрат (без амортизационных отчислений) к произведенной продукции (работ, услуг).

Показатели повышения эффективности использования труда:

• темп роста производительности труда (выработки продукции, оказываемых услуг в расчете на одного работающего), в %;
• доля прироста производимой продукции (услуг) за счет повышения производительности труда, в %;
• экономия живого труда от повышения производительности труда в сравнении с базисным периодом, количество работающих в год.

Система показателей в совокупности обстоятельно характеризует эффективность регионального предпринимательства.

Показатели роста произведенной продукции (работ, услуг) на душу населения (ВП/Кнас) характеризует в обобщенном виде улучшение использования трудовых ресурсов, основных фондов и материальных ресурсов, улучшение организации производства и управления.

Показатели: производство продукции (работ, услуг) на 1 руб. затрат, прибыль на 1 руб. затрат и размер платежей в бюджет на 1 руб. затрат характеризуют совокупную эффективность текущих затрат (материальных, оплаты труда, инвестиционных вложений, государственной поддержки). Они определяются как отношение соответственно произведенной продукции (работ, услуг), прибыли, поступления налогов в доходную часть бюджета всех уровней от предпринимательской деятельности к сумме затрат как в целом по региону, так и по видам предпринимательской деятельности и муниципальным образованиям.

3.2. Методические рекомендации определения показателей текущей эффективности предпринимательства

При оценке экономической эффективности на региональном уровне приоритетное значение придается общерегиональным интересам и сводным показателям. Расчет показателей производится как абсолютных в целом по региону, так и сравнительных показателей внутри региона и межрегиональных.

Приоритетным (критериальным) обобщающим показателем экономической эффективности региональной предпринимательской деятельности может служить прирост коэффициента эффективности (общей рентабельности) по формуле:

∆Э = Э1 - Э2, где:

∆Э - прирост коэффициента эффективности;

Э1; Э2 - коэффициенты эффективности в отчетном (анализируемом) (Э1) и базисном (Э2) (сравнительном) периодах.

При расчете коэффициента эффективности учитываются полные затраты  в процессе предпринимательской деятельности, то есть 3оф+3ос+3кв+3фи+3ии, где:

3оф - среднегодовая стоимость основных фондов;

3ос - среднегодовая стоимость оборотных средств;

3кв - капитальные вложения;

3фи - финансовые инвестиции;

3ии - интеллектуальные инвестиции.

Коэффициент эффективности (Э) будет равен отношению суммы балансовой прибыли (объема произведенной продукции выполненных работ, оказанных услуг) к полным затратам  то есть  где:

Пб - прибыль балансовая;

ВП - объем произведенной продукции (работ, услуг).

Относительная экономия основных производственных фондов в предпринимательской деятельности по региону в целом и по видам предпринимательской деятельности определяется как разность между среднегодовой стоимостью основных производственных фондов в расчете на объем производства в отчетном (анализируемом) периоде по уровню фондоотдачи базисного периода и среднегодовой стоимостью основных производственных фондов отчетного (анализируемого) периода. Расчет производится по формуле:

ОЭф=Фб·К-Фо, где:

ОЭф - относительная экономия основных производственных фондов в отчетном (анализируемом) периоде;

Фб, Фо - среднегодовая стоимость основных производственных фондов в базисном и отчетном (анализируемом) периодах;

К - индекс роста объема производства продукции (работ, услуг) в отчетном (анализируемом) периоде по сравнению с базисным.

Относительная экономия материальных оборотных фондов в региональной предпринимательской деятельности в целом по региону и по видам предпринимательской деятельности связана с ускорением оборачиваемости оборотных средств, экономным использованием средств, с дополнительным увеличением производства продукции (работ, услуг) и определяется по формуле:

ОЭо=Об·К-Оо, где:

ОЭо - относительная экономия материальных оборотных фондов в отчетном (анализируемом периоде);

Об, Оо - среднегодовая стоимость материальных оборотных фондов в базисном и отчетном (анализируемом) периодах;

К - индекс роста объема производства (работ, услуг) в отчетном (анализируемом) периоде по сравнению с базисным.

Относительная экономия материальных затрат в региональной предпринимательской деятельности рассчитывается как разность между объемом материальных затрат в отчетном (анализируемом) периоде по материалоемкости базисного периода и объемом материальных затрат в отчетном (анализируемом) периоде и определяется по формуле:

ОЭм=Мб·К-Мо, где:

ОЭм - относительная экономия материальных затрат;

Мб, Мо - материальные затраты на производство (работ, услуг) в базисном и отчетном периодах;

К - индекс роста объема производства (работ, услуг) в отчетном (анализируемом) периоде по сравнению с базисным.

Относительная экономия фонда оплаты труда работников, занятых предпринимательской деятельностью, определяется как разность между фондом оплаты труда в отчетном (анализируемом) периоде, исходя из удельного веса фонда оплаты труда в объеме производства базисного периода, и фондом оплаты труда в базисном периоде по формуле:

ОЭфот=ФОТб·К-ФОТо, где:

ОЭфот - относительная экономия фонда оплаты труда;

ФОТб, ФОТо - фонд оплаты труда в базисном и отчетном (анализируемом) периодах;

К - индекс роста объема производства (работ, услуг) в отчетном (анализируемом) периоде.

Относительная экономия указанных материальных и трудовых затрат определяется как за год, так и за ряд лет по отношению к предыдущему году (ценным методом).

Оценка в отчетном (анализируемом) периоде эффективности использования примененных (вложенных) в производство ресурсов - основных фондов, материальных и трудовых ресурсов, производится определением показателей прироста производства (оборота) продукции (работ, услуг) по отношению соответственно к приросту (сумме прироста) основных фондов, материальных оборотных фондов, фонда оплаты труда, материальных затрат. Расчет этого показателя позволяет выявить изменения эффективности использования примененных ресурсов по сравнению с эффективностью использования накопленных ресурсов. Показатели отчетного (анализируемого) периода сравниваются с соответствующими показателями в базисном периоде.

Важными показателями, характеризующими эффективность примененных ресурсов в предпринимательской деятельности является размер произведенной продукции (работ, услуг) на 1 руб. соответственно среднегодовой стоимости основных и оборотных производственных фондов, капитальных вложений, материальных затрат. Они характеризуют уровень фондоотдачи, отдачи капитальных вложений, материальных затрат. Обратные этим показатели характеризуют фондоемкость, капиталоемкость, материалоемкость общерегиональной предпринимательской деятельности и каждого ее вида.

Отношение годового объема производства (услуг) в предпринимательской деятельности к среднегодовой стоимости оборотных средств характеризует оборачиваемость оборотных средств в разах. Оборачиваемость в днях определяется путем деления 360 дней, принятых на год, на количество оборотов в разах.

Ускорение (+) или замедление (-) оборачиваемости в анализируемом периоде в сравнении с базисным характеризует эффективность использования материальных оборотных фондов. Ускорение свидетельствует о снижении нормативных норм затрат на единицу продукции сырья, материалов, топлива, электро- и тепловой энергии, сокращение длительности технологического цикла в производстве, улучшение материально-технического обеспечения; о нормализации запасов материальных ресурсов, готовой продукции, незавершенного производства, оборудования на строительство и т.д.

Ускорение оборачиваемости, как видно, свидетельствует и о снижении материалоемкости продукции (работ, услуг), характеризующейся отношением совокупных материальных затрат в стоимостном выражении (без амортизационных отчислений) к объему произведенной продукции (работ, услуг).

Повышение эффективности капитальных вложений характеризуют показатели размера прироста продукции, а также прироста прибыли на 1 руб. капитальных вложений в анализируемом периоде по сравнению с базисным, а также сроки окупаемости капитальных вложений (отношение капитальных вложений к объему прироста прибыли).

 где:

Эквл - эффективность капиталовложений;

СОКвл - срок окупаемости капитальных вложений;

УдКвл - удельные капитальные вложения;

∆ВП - прирост продукции (работ, услуг);

∆Р - прирост прибыли;

Квл - капитальные вложения.

Эффективность использования трудовых ресурсов характеризует показатель доли прироста выпускаемой (произведенной) продукции (работ, услуг) за счет повышения производительности труда и определяется по формуле:

 где:

ДПвп - доля прироста производства (выпуска) продукции (работ, услуг) за счет повышения производительности труда;

ТПч - темп прироста численности работающих;

ТПвп - темп прироста выпуска производства продукции (работ, услуг).

Важнейшим обобщающим показателем оценки эффективности предпринимательской деятельности является уровень рентабельности. Темпы ее роста связаны с эффективностью использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов.

Рентабельность предпринимательской деятельности на общерегиональном и муниципальном уровнях определяется как отношение балансовой прибыли к среднегодовой стоимости основных и оборотных производственных фондов и характеризует эффективность их использования, а также как отношение прибыли к объему выпуска (производства, реализации) продукции (работ, услуг) и характеризует эффективность производственной деятельности.

При оценке рентабельности определяется влияние на ее прирост или снижение изменений в размерах прибыли и стоимости основных и оборотных производственных фондов, а также объема производства (выпуска) продукции (работ, услуг). Расчета влияния этих факторов на уровень рентабельности приведен в таблице 2.

Таблица 2

Расчет рентабельности регионального предпринимательства в г. Москве
(млрд. руб., цифры условные)

Влияние увеличения прибыли на 16 млрд. руб. (48-32) на изменение рентабельности использования основных и оборотных производственных фондов составит +13,3 пункта  а изменения (рост) основных и оборотных фондов повлияли на уменьшение экономической рентабельности на 5,3 пункта (8-(+13,3).

Аналогично рассчитывается увеличение прибыли на рентабельность производственной деятельности на 6,67 пунктов  и роста объема выпуска (производства) продукции (работ, услуг) на уменьшение рентабельности на 2,67 пункта (4-(+6,67).

Величину текущих производственных затрат в предпринимательской деятельности характеризует показатель издержек производства и обращения на 1 руб. произведенной продукции (работ, услуг). Снижение этого показателя свидетельствует о повышении эффективности предпринимательской деятельности и наоборот. Определяется этот показатель как разность отношений величин затрат к объему произведенной продукции (работ, услуг) анализируемого периода в сравнении с базисным.

Важно также при оценке эффективности регионального предпринимательства определить отдачу от затрат на государственную поддержку малого предпринимательства, размеры которой за последние годы существенно возросли или так называемую бюджетную эффективность.

Рекомендуется при этом рассчитывать такие показатели, как отношение объема налоговых платежей хозяйствующих структур малого предпринимательства к объему затрат на поддержку малого предпринимательства и как отношение прибыли, полученной в сфере малого предпринимательства, к затратам на поддержку. Эффективность определяется путем сравнения рассчитанных указанным методом показателей в анализируемом (отчетном) периоде с соответствующими показателями базисного периода.

Социальная эффективность региональной предпринимательской деятельности может быть оценена следующей системой показателей:

• сокращение в регионе уровня безработных, повышение занятости (по росту количества рабочих мест в малом предпринимательстве, по уменьшению количества безработных);
• рост оплаты труда в малом предпринимательстве;
• увеличение размера поступлений по единому социальному налогу и налога по доходам физических лиц;
• увеличение производства социально значимой продукции и импортозамещающей;
• увеличение финансирования региональных социальных программ;
• развитие инфраструктуры по торговому и бытовому обслуживанию слабо социально защищенных слоев населения.

Для обобщенной характеристики экономической и социальной эффективности региональной предпринимательской деятельности как в целом по региону, так и в разрезе муниципальных образований можно рассчитывать интегральный уровневый показатель частных показателей, используя формулу многомерной средней:

 где:

Эинт - интегральный уровневый показатель эффективности;

п - количество частных показателей, характеризующих эффективность;

п(+) - количество частных положительных показателей эффективности предпринимательской деятельности;

к - весовой коэффициент частного показателя, характеризующего эффективность предпринимательской деятельности (определяется экспертным методом в зависимости от важности (весомости) показателя для обобщенной оценки эффективности);

 - сумма весов частных показателей (равная или больше единицы);

 - сумма весов положительных частных показателей.

Пример. По пяти важнейшим показателям, повлиявшим положительно (+) и отрицательно (-) на эффективность предпринимательской деятельности из двух муниципальных образований следует определить образование с более эффективной деятельностью (по данным таблицы 3).

Таблица 3

Расчет интегрированного уровневого показателя эффективности предпринимательской деятельности

Оценку абсолютной и сравнительной эффективности предпринимательской деятельности в рамках внутренней предпринимательской среды (на уровнях определенных видов предпринимательства и конкретных организаций /предприятий/, особенно в сфере малого бизнеса) рекомендуется производить используя систему показателей, рассчитываемых на основе действующей методики анализа хозяйственно-финансовой деятельности организаций (предприятий).

Формирование и расчет показателей, характеризующих экономико-финансовую деятельность организаций (предприятий), показано на нижеследующей схеме:

Схема формирования показателей, характеризующих эффективность предпринимательской деятельности организаций (предприятий), и их расчетов

Условные обозначения основных показателей и их расчетов:

ВП – объем (выпуск) продукции (работ, услуг) – Фосн * Фотд; Мз*Мотд; ПП*ПТ;

Фосн – основные производственные фонды;

Фотд- фондоотдача (ВП/ Фосн);

А – амортизация (Фосн* норма амортизации);

Аотд – амортизациоотдача (ВП/А);

Мз– материальные затраты;

Мотд - материалоотдача (ВП/ Мз);

ПП – производственный персонал (численность);

ПТ – производительность труда;

ОТ – оплата труда с начислениями;

ОТср– среднегодовая оплата труда производственного работника(ОТ/ПП);

С – себестоимость (А+ Мз+ОТ);

Фоб – оборотные фонды (средства);

ОФоб – оборачиваемость оборотных фондов (ВП/Фоб – в разах, Фоб*360/ВП – в днях);

К – капитал авансированный (Фосн+ Фоб);

ОК – оборачиваемость капитала (ВП/К; К/ВП);

П – прибыль (ВП-С);

Ппрод – прибыльность продукции (П/ВП; П/С; С/ВП);

Рк– рентабельность капитала (П/К=П/ВП*ВП/К);

СФоб – средства для формирования оборотных фондов;

ФС – финансовое состояние (Фоб <> СФоб);

ОЭР – относительная экономия ресурсов (материальных/М/, трудовых /ОТ/, основных / Фосн и обортных / Фоб производственных фондов, финансовых ресурсов) определяется в соответствии с изложенными выше (в данном пункте) методическими рекомендациями.

3.3. Методические рекомендации определения показателей долгосрочной (прогнозной) эффективности предпринимательства

Эффективность функционирования предпринимательских хозяйствующих структур в регионе означает успешное и устойчивое экономическое и социальное его развитие. Государственная поддержка предпринимательства должна способствовать дальнейшему повышению его эффективности. А поэтому оценка долгосрочной перспективной эффективности предпринимательской деятельности приобретает важное значение. Перспективную эффективность точнее еще следует назвать прогнозной, так как определение ее базируется на прогнозной информации.

Система показателей, характеризующих перспективную эффективность предпринимательской деятельности и методические подходы к их определению, аналогичны тем, что и при оценке текущей эффективности в анализируемом (отчетном) периоде (о чем рассмотрено выше).

Коррективы связаны лишь с конкретными обстоятельствами, обусловленными получением прогнозной информации, структурой видов предпринимательской деятельности в регионе, приоритетами и масштабами такой деятельности.

При оценке перспективной эффективности региональной предпринимательской деятельности можно также подойти к рассмотрению функционирования регионального предпринимательства в рамках проекта или как к проекту, реализуемому в условиях риска, сфера действия которого и предметы риска разнообразны (производственные, маркетинговые, кредитные, финансовые, валютные). При этом должен быть вероятностный подход, предполагающий прогнозирование возможных результатов с определенной степенью вероятности. Эта методика достаточно обстоятельно изложена в работе В.В. Ковалева «Методы оценки инвестиционных проектов». М. ФБК-Пресс. 1998. 160 с. Оценка эффективности при этом может быть следующей.

В начале прогнозируются альтернативы получения результата по одному или нескольким показателям. Это могут быть объем производимой продукции (работ, услуг), структура выпускаемой продукции, прибыль, доход и т.п. в течение прогнозируемого периода. Обозначим показатель через Пп (п=1,2,... п - количество лет прогнозируемого периода).

Далее экспертным путем (на основании анализа условий ведения предпринимательства, конкурентоспособности его и т.д.) определяется (присваивается) степень вероятности получения того или иного результата по выбранному критерию оценки эффективности. Критериями оценки в данном случае могут быть максимизация математического ожидания прибыли или поступления средств в региональный бюджет, минимизация затрат, максимизация отдачи средств, направляемых на поддержку малого предпринимательства. Обозначим как Мр - математически ожидаемые результаты.

И, наконец, по выбранному критерию избирается более эффективный вариант ведения предпринимательской деятельности. Например, надо оценить более эффективный из двух вариантов предпринимательской деятельности регион (или одного из двух муниципальных образований), в которых при равной государственной поддержке, но из-за разной структуры производств (оказываемых услуг) и платежеспособного спроса населения, вероятность получения по годам перспективного периода прибыли, избранной в качестве критерия (максимизации математического ожидания ее), разная, хотя в целом за прогнозируемый период общая сумма прибыли одинаковая (на основе данных таблицы 3).

Рассчитаем математическое ожидание реализации вариантов.

Первый вариант.

Мр(П)=50×0,1+100×0,2+300×0,4+500×0,2+550×0,1=5+20+120+100+55=300 млн. руб.

Второй вариант. 

Мр(П)=100×0,25+200×0,25+300×0,25+400×0,15+500×0,1=25+50+75+50+50=260 млн. руб.

Таблица 4

Прогнозные варианты прибыли по годам прогнозируемого периода

Таким образом, первый вариант экономически более эффективен. Однако он имеет более высокую степень риска по сравнению со вторым в связи с бoльшей вариацией прогнозируемой прибыли.

Конечно, при обосновании эффективности предпринимательской деятельности требуется система критериальных показателей, включая и решение социальных проблем.

Многообразие видов предпринимательской деятельности и их соответствия потребностям местного населения, требует системного подхода к выбору критериев и показателей эффективности. При оценке эффективности регионального предпринимательства в перспективе, безусловно, при выборе критериев и соответствующих им показателей должны в комплексе учитываться результаты, обеспечивающие, кроме названных выше, выход на новые рынки, экспансию в новые сферы бизнеса, снижение риска производства и сбыта, стабильность обеспечения сырьем и полуфабрикатами и безусловно социальный эффект.

При оценке перспективной эффективности региональной предпринимательской деятельности требуется учитывать фактор времени. Прогнозные результаты деятельности находятся под влиянием, как известно, различных социально-экономических факторов, изменяющихся во времени и, прежде всего, инфляции, ставок рефинансирования, курсов валюты и ценных бумаг и др. факторов, связанных с изменениями покупательной способности денег.

Важно при этом прогнозные показатели (результаты) эффективности прибыли сопоставить с возможными размерами прибыли в будущем от намечаемых затрат при прогнозируемых процентных ставках рефинансирования и инфляции.

Прогнозные оценочные результаты также приводятся к условиям анализируемого (отчетного) периода. Используется для этого метод дисконтирования денежных поступлений (учет фактора времени).

При затратах (инвестирования средств (Р), когда известна их исходная сумма, процентная ставка (r) и размер инфляции (i), то вычисления называются процессом наращивания или получения результатов в будущем, то есть определяется денежная стоимость капитала в конкретные моменты времени (S), а разница по отношению к первоначально инвестируемой сумме капитала будет размером прироста (S-P).

Для определения стоимости, которую будут иметь инвестиции через несколько лет (при применении сложных процентов) используют формулу:

S=P(1+r)^п×i, где:

S - будущая стоимость затрат (инвестиции);

P - сумма затрат (инвестиции) первоначальная;

r - ставка процентов (в долях единицы, например: 15% = 0,15);

п - число лет;

i - индекс инфляции (10% = 0,1);

S-P - сумма прироста.

Метод дисконтирования позволяет оценить (спрогнозировать) стоимость затрат, которые необходимо вложить в текущем периоде с тем, чтобы через определенное время получить предполагаемую сумму при установленной ставке процента (депозитной, рефинансирования), то есть этот метод используется для приведения будущих потоков денежных средств (капитала, затрат) к текущему периоду.

На основе базовой формулы сложных процентов (S=P(1+r)^п) следует, что  Значения процентных (факторных) множителей: (1+r)^п и  обеспечивающих в первом случае наращивание и во втором - дисконтирование стоимости, для удобства пользования ими рассчитаны и представлены в специальных финансовых таблицах (см. приложение табл. 5 и 6). В связи с инфляцией процентный (факторный) множитель при определении наращенной и дисконтированной сумму рекомендуется корректировать на индекс инфляции соответственно: (1+r)^п·i и  

Указанные методы особенно приемлемы, на наш взгляд, при оценке перспективной эффективности затрат, в том числе на государственную поддержку, в малом предпринимательстве при выборе вариантов вложения средств в разные виды предпринимательской деятельности. При этом в качестве критерия может выступать максимальное приближение или превышение прогнозируемых показателей рентабельности (доходности) затрат расчетным (будущим) при определенных депозитных ставках и инфляции.

Эти методы также целесообразны при выборе (оценке) вариантов вложения средств на разные продолжительные сроки производительного их использования, при установлении (выявлении) неиспользуемых резервов повышения эффективности предпринимательской деятельности путем сравнительной оценки прогнозируемых показателей эффективности затрат с расчетными.

Например, при выборе варианта вложения средств на поддержку предпринимательства следует определить уровень минимального дохода (доходной ставки ДС) на вложенный капитал при прогнозируемых годовых депозитной процентной ставке 15% и инфляции 10%.

Первый год. ДС=(1+r)×(1+i)-1=1,15×1,1-1=0,265 или 26,5%.

Второй год. ДС=(1+r)²×(1+i)-1=1,15×1,15×1,1-1=0,45475 или 45,5% и т.д.

В тех случаях, когда прогнозируемая рентабельность затрат или капитальных вложений на определенный срок ниже рассчитанного выше минимального уровня доходной ставки, вложение средств нецелесообразно.

Немаловажно выбрать и более эффективный вариант вложения капитала на разные сроки продолжительности производительного его использования, особенно при нынешних ограниченных финансовых возможностях региональных органов власти.

Например, сумма затрат на государственную поддержку малого предпринимательства на прогнозируемый год определена в сумме 20 млн. рублей. При этом предполагается оценить эффективность затрат при следующих вариантах: вложить сразу в 2002 году 20 млн. руб. на один год или же с разбивкой 12 млн. руб. сразу, а затем 10 млн. руб. через два года. Прогнозируемые годовые размеры депозитной процентной ставки 15% и инфляции 10%.

Коэффициент производительного использования капитала (процентный множитель) = (1+0,15)²×1,1=1,455 или

Приведем во втором варианте затраты в сумме 10 млн. руб. к исходному (текущему моменту - 2002 г.), то есть 10 млн. руб.:1,455=6,9 млн. руб. или 10 млн. руб.х0,687=6,9 млн. руб.

Сумма приведенных затрат во втором варианте составит 12 млн. руб.+6,9 млн. руб.=18,9 млн. руб., то есть меньше затрат, чем по первому варианту на 1,1 млн. руб. (20-18,9).

При оценке эффективности затрат на поддержку регионального малого предпринимательства и при выборе более эффективных вариантов вложения средств на перспективный период целесообразно использовать при сравнительном методе оценки нормативный коэффициент эффективности затрат, позволяющий определить границы, в пределах которых осуществляется выбор того или иного варианта.

Обоснование выбора по вариантам производится по формуле:

 где:

Кэз - коэффициент эффективности затрат;

П - прибыль;

З - затраты;

Кнэз - нормативный коэффициент эффективности затрат.

Несмотря на определенные трудности при исчислении, но при подходе к принятию решения о государственной поддержке, на стадии его выработки и особенно при определении направлений инвестиций эта методика крайне необходима.

Нормативный коэффициент эффективности показывает границы, в пределах которых затраты допустимы. Для конкретных видов предпринимательской деятельности органам исполнительной власти целесообразно, с учетом особенностей и конкретных условий, а также анализа фактической эффективности затрат, определять в качестве ориентира на перспективу нормативные коэффициенты затрат.

Например, в большинстве отраслей экономики нормативный коэффициент эффективности капитальных вложений составляет от 0,15-0,2 до 0,30, в ряде направлений промышленной, торговой и коммерческой предпринимательской деятельности коэффициент эффективности затрат достигает 0,5 - до единицы и больше.

Величина обратная коэффициенту эффективности затрат является, как уже подчеркивалось, сроком окупаемости  который по капитальным вложениям достигает от 4 до 7 лет, а в сфере коммерческой деятельности от года и менее до 2 лет.

Пример. Требуется оценить более эффективный вариант инвестирования средств на поддержку осуществления предпринимательского проекта в торговой деятельности и в промышленности при следующих условиях. В торговой деятельности прибыль от осуществления проекта составляет 10 млн. руб. (при издержках обращения 40 млн. руб.), в промышленности соответственно: 8 млн. руб. (при затратах 40 млн. руб.).

При этом нормативный срок затрат установлен в торговле 0,6 (срок окупаемости 1,7 года: 1:0,6) и в промышленности 0,15 (срок окупаемости 6,6 года, то есть 1:0,15).

Сравним коэффициент эффективности затрат (Кэз) с нормативными коэффициентами затрат (Кнэз):

в торговле:

в промышленности:

Таким образом, более эффективен проект поддержки предпринимательства по сравнению с нормативным в промышленности, чем в торговле. При этом срок окупаемости затрат по проекту в промышленности 5 лет (нормативный 6,6 года), а в торговле - 4 года (нормативный 1,7 года).

Литература

1. Конституция Российской Федерации. Принята всенародным голосованием 12 декабря 1993 года.
2. Гражданский Кодекс Российской Федерации. Ч. I. 30 ноября 1994 г., № 51-ФЗ.
3. Гражданский Кодекс Российской Федерации. Ч. II. 26 января 1996 г., № 14-ФЗ.
4. Уголовный Кодекс Российской Федерации. 13 июня 1996 г., № 70-ФЗ.
5. Налоговый Кодекс Российской Федерации. Ч. I. 31 июля 1998 г., № 146-ФЗ (в ред. Федерального закона от 9 июля 1999 г., № 154-ФЗ).
6. Налоговый Кодекс Российской Федерации. Ч. II. 5 августа 2000 г., № 117-ФЗ.
7. О несостоятельности (банкротстве). Федеральный закон от 8 января 1998 г., № 6-ФЗ.
8. О минизировании отдельных видов деятельности. Федеральный закон от 25 сентября 1998 г., № 158-ФЗ.
9. О банках и банковской деятельности. Закон РФ от 2 декабря 1990 г., № 345-1 (в ред. Федерального закона от 8 июля 1999 г., № 136-ФЗ).
10. О защите конкуренции на рынке финансовых услуг. Федеральный закон от 23 июня 1999 г., № 117-ФЗ.
11. О государственной поддержке малого предпринимательства в РФ. Федеральный закон от 14 июня 1995 г., № 88-ФЗ.
12. О защите прав потребителей. Федеральный закон от 9 января 1996 г., № 2-ФЗ.
13. Об акционерных обществах. Федеральный закон от 26 декабря 1995 г., № 208-ФЗ
14. О производственных кооперативах. Федеральный закон от 8 мая 1996 г., № 41-ФЗ.
15. О конкуренции и ограничении монополистической деятельности на товарных рынках. Закон РФ от 22 марта 1991 г., № 948-1 (в ред. Федерального закона от 6 мая 1998 г., № 70-ФЗ).
16. Об обществах с ограниченной ответственностью. Федеральный закон от 8 февраля 1998 г., № 41-ФЗ.
17. Об особенностях правового положения акционерных обществ работников (народных предприятий). Федеральный закон от 19 июля 1998 г., № 115-ФЗ.
18. О рынке ценных бумаг. Федеральный закон от 22 апреля 1996 г., № 39-ФЗ (в ред. Федерального закона от 26 ноября 1998 г., № 182-ФЗ).
19. О порядке предоставления финансовой поддержки предприятиям за счет средств федерального бюджета. Указ Президента РФ от 8 июля 1994 г., № 1484.
20. Агеев А.И. Предпринимательство: проблемы собственности и культуры. М. Наука. 1991.
21. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. В 2 т. Киев. Ника-центр. 1999.
22. Друкер П.Ф. Рынок: как выйти в лидеры. Практика и принципы. Пер. с англ. М. СПб. Бук Чембер ИНТЕРНЕШЛ. 1992.
23. Жизниц С.З. Как стать предпринимателем. М. Новости. 1990.
24. Зайцев Б.Ф. Атурбаш Н.Г., Ковалева Н.Н., Мамотина О.А. Механизм создания российских региональных ФПГ. М. Российская Академия предпринимательства. 2001.
25. Как добиться успеха: практические советы деловым людям. Пер. с англ. М. Политиздат. 1991.
26. Как стать богатым предпринимателем: из американских рецептов. Пер. с англ. М. Молодая гвардия. 1991.
27. Ковалев В.В. Методы оценки инвестиционных проектов. М. ФБК-Пресс. 1998.
28. Ламперт Х. Социальная рыночная экономика. М. Дело. 1993.
29. Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Основы предпринимательства. Учебное пособие. М. Финстатинформ. 1999.
30. Лапуста М.Г., Старостин Ю.Л. Малое предпринимательство. Учебное пособие. М. Инфра-М. 1997.
31. Марголин А.М., Быстряков А.Я. Экономическая оценка инвестиций. Учебник. М. «Тандом». 2001.
32. Основы предпринимательства. Учебное пособие Глущенко Е.В. и др. М. Вестник. 1996.
33. Овсейчук М.Ф., Сидельникова Л.Б. Финансовый менеджмент. Учебное пособие. М. Издательский Дом «Дашков и К^о».2000.
34. Правовое регулирование предпринимательской деятельности. Кол. авторов. М. Бухучет. 1996.
35. Справочник директора предприятия. Под ред. М.Г. Лапусты. Изд. 4-е. М. Инфра-М. 2000.
36. Татеиси К. Вечный дух предпринимательства: практическая философия бизнесмена. М. 1990.
37. Финансовый менеджмент. Кол. авторов. Серия «Учебники и учебное пособие» для студентов вузов. Рост-на-Дону. «Феникс». 2000.
38. Хаммер А. Мой век двадцатый. Пути и встречи. М. 1998.
39. Хизрич Р., Питерс М. Предпринимательство или как завести собственное дело и добиться успеха. Вып. 1. М. Прогресс-Универс. 1991.
40. Шумпетер Й. Теория экономического развития. М. Прогресс. 1982.
41. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. Учебное пособие. М. Инфра-М. 2000.

ПРИЛОЖЕНИЯ

Приложение 1

Методические положения определения объема продукции (работ, услуг), производимой малыми предприятиями

Объем продукции (работ, услуг), производимой предприятиями по конкретным видам предпринимательской деятельности определяется, исходя из принятой Госкомстатом России методике, следующим образом.

В части промышленной деятельности учитывается общий объем произведенной промышленной продукции (работ, услуг). В объем произведенной промышленной продукции включается стоимость готовых изделий и продуктов, выработанных за отчетный период всеми подразделениями юридического лица, предназначенных для реализации на сторону, передачи своему капитальному строительству и своим непромышленным подразделениям, зачислению в состав собственных основных фондов (средств), а также выдачи своим работникам в счет оплаты труда; работ (услуг) промышленного характера, выполненных по заказам со стороны для своего капитального строительства и своих непромышленных подразделений, а также работ по модернизации и реконструкции собственного оборудования; произведенных за отчетный период работ по изготовлению про

Отдельные номера журналов Вы можете купить на сайте www.5B.ru
Оформление подписки на журнал: http://dis.ru/e-store/subscription/